작성자: 로렌스 윈터메이어

편집자: 체인마켓

미 연준은 5년간의 개발 끝에 올해 7월 미국 최초의 정부 실시간 결제 시스템인 페드나우(FedNow)를 출시했다. 이 서비스를 통해 은행과 신용조합은 고객에게 즉시 자금을 이체할 수 있습니다.

FedNow는 Fedwire 및 FedACH와 같은 기존 시스템과 함께 작동하여 미국 은행 및 소매 거래 인프라를 개선하도록 설계되었습니다. 세금 신고와 같은 작업 속도를 높이는 것도 프레임워크의 잠재적인 이점입니다. FedNow의 주요 초점은 처리 지연을 제거하고 더 나은 사용자 경험을 제공하는 것입니다.

수년 동안 PayPal과 같은 핀테크 기업, Venmo 및 Cash App과 같은 P2P(Peer-to-Peer) 결제 플랫폼, The Clearing House의 실시간 결제(RTP) 네트워크와 같은 민간 기업이 미국에서 즉시 결제 공백을 메워왔습니다. 그러나 이 목표를 달성하려면 더 많은 백엔드 인프라 지원이 필요합니다.

소비자는 Venmo와 같은 앱을 사용하여 즉시 지갑 간 거래를 할 수 있지만 실시간으로 은행 계좌로 자금을 인출할 수는 없습니다. 이제 은행이 FedNow를 채택함에 따라 이러한 제한이 해결되었습니다. 민간 부문 기관과 경쟁하는 연준의 지불 파이프라인에 대한 우려는 타당하지만 여전히 긍정적인 시너지 효과의 여지가 있습니다.

FedNow와 블록체인의 공유 목표

FedNow는 블록체인 기술을 사용하지 않지만, 그 목표는 즉각적인 P2P 전송 및 저비용 지불을 가능하게 하는 블록체인 공간의 지속적인 혁신과 유사합니다. FedNow가 미국에서 잠재적인 중앙은행 디지털 통화(CBDC)를 위한 토대를 마련하고 있다는 보도는 부인됐지만 앞으로 FedNow와 '디지털 달러'가 중복될 수 있기 때문에 말하기에는 너무 이르다.

블록체인 기술은 FedNow를 현금 교환 또는 현금 인출 인프라로 구축할 수 있습니다. 금융기관과 즉시결제 서비스 제공업체를 연결하는 온라인 리소스인 FedNow 서비스 제공업체 쇼케이스에서는 최근 헤데라 기반 소액결제 플랫폼인 Dropp를 선보였습니다. 이전에 Tassat Blockchain은 고객이 실시간으로 현금 결제를 위해 FedNow에 액세스할 수 있도록 API를 구축할 계획을 발표했습니다.

블록체인 프로젝트와 FedNow 간의 파트너십이 금융 서비스에 도움이 될 수 있는 반면, FedNow는 (퍼블릭) 블록체인 기술의 오픈 소스 개발 원칙과 일치하지 않는 중앙 집중식 폐쇄 시스템, "벽으로 둘러싸인 정원"이며 기술적 상호 운용성도 없습니다. 블록체인 인프라.

블록체인 프로젝트와 FedNow 간의 파트너십이 금융 서비스에 도움이 될 수 있는 반면, FedNow는 (퍼블릭) 블록체인 기술의 오픈 소스 개발 원칙과 일치하지 않는 중앙 집중식 폐쇄 시스템, "벽으로 둘러싸인 정원"이며 기술적 상호 운용성도 없습니다. 블록체인 인프라.

FedNow의 얼리 어답터에는 서비스 제공업체 쇼케이스에 나열된 Tassat, Metal Blockchain 또는 Dropp와 같은 블록체인 프로젝트가 포함되어 있지 않습니다. 이는 중앙은행과 기관이 블록체인 기술에 얼마나 집중하고 있는지를 강조합니다. 블록체인 커뮤니티는 비판적이고 객관적인 태도로 이러한 최신 개발에 접근해야 하며 맹목적으로 행동해서는 안 됩니다.

중앙화된 결제 리스크에 대처

미국 CBDC 및 "디지털 달러 프로젝트"의 개발과 많은 새로운 파일럿 및 협의 활동의 시작으로 협의 프로세스가 개선되고 있지만 모든 중앙 은행 결제 시스템과 마찬가지로 업계와 소비자는 정책 개발에 거의 참여하지 않습니다. .

세계가 정치적으로 더욱 불안정해짐에 따라 민권 전문가들은 개인 및 사적 데이터의 보호에 대해 우려하고 있으며, 정부가 자신의 이익을 위해 의지에 따라(또는 실수로) 은행 시스템에 대한 접근을 선택적으로 차단할 수 있다는 점을 우려하고 있습니다.

작년에 캐나다 정부는 트럭 운전사 시위를 막기 위해 수백 명의 시위자들의 은행 계좌를 동결시켰는데, 이는 미국 전역에서 지지를 얻은 인기 없는 움직임이었습니다. Moody's의 최근 보고서는 FedNow가 은행 운영을 악화시키고 운영 비용을 증가시키며 수수료 기반 수익 모델을 방해할 수 있다고 지적했습니다.

민간 부문 혁신가들은 FedNow 없이 즉시 결제를 제공하는 데 앞장서고 있습니다. PayPal이나 Venmo와 같은 핀테크 회사는 오랫동안 사용자에게 이를 제공해 왔습니다. Plaid의 최근 조사에 따르면 응답자의 60% 이상이 전염병 기간 동안 경제 문제를 해결하기 위해 금융을 사용한 것으로 나타났습니다. 그러나 Web2 금융 상품 및 서비스도 유사한 중앙 집중화 문제를 겪고 있습니다.

Ripple, Stellar 및 Zebec과 같은 분산형 Web3 플랫폼은 결제 환경을 변화시키기 위해 노력하고 있습니다. 기존 결제 시스템의 한계를 해결하고 기술과 금융을 원활하게 통합하여 원활한 글로벌 결제의 새로운 시대를 열어보세요.

Web3는 디지털 금융을 통해 진행 중인 시스템적 변화를 의미합니다. 전 세계 금융 리더 중 80%가 향후 3년 정도 내에 암호화폐를 사용하여 비즈니스를 수행할 계획인 것으로 추산되며, "약한 결제 시장에 속도를 제공하는 것"이 ​​이 분야의 적용을 촉진하는 핵심 요소 중 하나입니다.

FedNow의 목표는 블록체인의 목표와 유사하지만 분산형 블록체인 기술은 전 세계적으로 접근 가능하며 더 큰 금융 포용성을 촉진할 것을 약속합니다.

사용자를 먼저 표준으로 삼아라

Web3 결제 시스템은 중앙 집중식 제품에 비해 가장 큰 경쟁 우위 중 하나인 사용자 우선 접근 방식으로 개발되었습니다. 중앙화 지지자들은 Web3 솔루션이 기관들 사이에서 광범위한 수용을 얻으려면 신원, 사이버 및 해커 위험, 유동성 및 결제 보장을 포함한 다양한 문제를 극복해야 한다고 주장합니다.

블록체인 회사는 기술 사용자를 최우선으로 생각하고 업계 표준을 설정하는 모범 사례를 제시합니다. Ripple은 실시간 글로벌 결제를 가능하게 하여 대상 시장에 자금을 묶지 않고도 송금 또는 결제를 개선하는 반면 Stellar의 개방형 프레임워크는 단일 네트워크에서 글로벌 금융 시스템을 가능하게 합니다.

Zebec 재단의 설립자인 Sam Thapaliya는 최근 출시된 Nautilus Chain에 대해 다음과 같이 말했습니다. "Zebec은 개인, 기업, 투자자 및 팀이 더 빠르고 쉽게 자금에 접근할 수 있도록 하여 돈이 더 자유롭게 흐를 수 있는 미래를 만드는 데 도움을 주고 있습니다. 토큰, 메인넷에 Nautilus를 출시하는 것은 이 비전을 향한 또 다른 돌파구입니다."

Zebec 재단의 설립자인 Sam Thapaliya는 최근 출시된 Nautilus Chain에 대해 다음과 같이 말했습니다. "Zebec은 개인, 기업, 투자자 및 팀이 더 빠르고 쉽게 자금에 접근할 수 있도록 하여 돈이 더 자유롭게 흐를 수 있는 미래를 만드는 데 도움을 주고 있습니다. 토큰, 메인넷에서 Nautilus를 출시하는 것은 이 비전을 향한 또 다른 돌파구입니다.”

실시간 결제 외에도 디지털 금융의 선두에서는 자동화된 Web3 구독, 종량제 프로그램, 대출용 담보 자산에 대한 이자 소득, 도매 현금 관리 및 자산과 같은 다양한 사용 사례를 제공합니다. 스왑, 보관 및 자산 서비스, 원자 결제 및 다수의 새로운 "사용자 중심" 애플리케이션 등이 있으며 이들 중 다수는 유동성을 개선하고 갇힌 자본을 해방시킵니다.

FedNow 출시 후 일부 업계 관계자는 "안하는 것보다 늦는 것이 낫다"고 논평한 반면, 블록체인 업계의 일부는 연준이 조금 늦었다고 믿었습니다. 정부 지원 서비스는 시간이 지남에 따라 많은 거래 당사자를 끌어들일 것이 분명하지만, 업계를 주도하는 최첨단 규정 준수 블록체인 솔루션은 기관 및 사용자 채택이 증가하고 있습니다.

현재 결제산업은 여전히 ​​주목할만한 핫한 분야이다. 결제 거대 기업인 Visa와 PayPal이 스테이블코인에 초점을 맞추고 있기 때문에 업계 솔루션과 소비자 행동은 중앙은행보다 훨씬 빠르게 발전할 수 있습니다. 이는 미국 의회에서 주목을 끌었는데, 맥신 워터스 의원(D-Calif.)은 미국이 단순히 일련의 프레임워크 구현을 서두르고 있는 만큼 연방 규제 프레임워크가 없는 스테이블코인에 대해 깊은 우려를 표명했습니다.

세계는 이미 Web3와 차세대 디지털 송금 및 결제를 향해 나아가고 있습니다. 이 새로운 디지털 금융 시장 인프라를 구축하기 위한 도구는 이미 사용 가능합니다. 그러나 표준은 다르고 요구 사항도 다릅니다. 중앙 은행과 기관의 가장 큰 과제는 두 가지 측면에서 업계와 소비자를 따라잡는 것입니다.