암호화폐 산업에서 카르텔이 주도하는 잠재적 음모/위협 및 이를 처리하는 방법에 대해 이야기

저자: Jacob Silverman 편집: Cointime.com QDD

2021년 초, 암호화폐 산업의 추악한 번잡함에 대해 보도하기 시작했을 때 Bitfinex'ed라는 가명을 사용하는 익명의 트위터 인물을 만났습니다. 암호 화폐 "공간"에서 특히 비판적인 목소리로 시간을 보내면 필연적으로 Bitfinex'ed를 만나게 될 것입니다. 또는 더 정확하게 말하면 그는 당신을 찾을 것입니다. 그는 달러에 고정된 토큰이 사실상 전체 암호 경제의 기축 통화인 암호 화폐 회사인 Tether에 대한 끊임없는 공격으로 유명합니다. 그러나 그의 비판은 테더에 국한되지 않고 업계 전반에 널리 퍼져 있는 사기, 시장 조작 및 자기 거래도 포함합니다.

해외에 기반을 두고 공개적으로 거의 나타나지 않는 CEO가 있는 Tether는 페이퍼 컴퍼니를 만들고 문서를 위조하고 수많은 소송에 휘말렸으며 규제 당국과 USD 결제로 6천만 달러 이상을 합의한 악명 높은 신뢰할 수 없는 운영자입니다. 테러 자금 세탁 혐의로 기소되었고 뉴욕주에서 사업을 하는 것이 금지되었습니다. Bitfinex'ed와 많은 회의론자, 언론인, 아마추어 조사자, 짭짤한 암호 화폐 거래자 및 일부 정말 강력한 사람들에게 Tether는 암호 화폐에서 가장 중요한 회사이자 가장 부패한 회사입니다. 그것의 붕괴는 피할 수 없는 것처럼 보이며, 암호 화폐 산업이 성숙하고 추위에서 벗어나거나 열대 조세 피난처에서 사업을 하는 Tether와 같은 회사에서 벗어나려면 진정한 도덕적 의무입니다.

그럼에도 불구하고 지속적인 먹구름, 지난 가을 FTX의 충격적인 붕괴 및 업계의 수많은 기타 파산에도 불구하고 Tether는 시장에서 총 820억 달러 이상의 토큰이 유통되는 등 규모가 커졌습니다. Tether의 의혹은 뉴욕주 법무장관을 포함한 수많은 보고서에 의해 확인되었지만 이제는 회사의 비평가들이 때때로 편집증적이거나 집착하는 것으로 조롱하면서 지나치게 진부한 농담 게임이 되었습니다. 우리는 회사의 옹호자들에 의해 약간 경멸적인 용어로 Tether 진실주의자라고 불렸습니다. 언제까지 이 북을 치실 건가요?

자칭 내부고발자 비트파이넥스'ed는 자신을 도발하는 자들에게 치열하고 정의롭게 도전하며 끝없는 분노의 글을 올립니다. 그의 주장이 장기적으로 입증되는 경향이 있기 때문에 일부 업계 인사들조차 그의 정확성과 선견지명을 인정하기 시작했습니다. 예를 들어, 그는 초기에 Tether의 핵심 비즈니스 파트너인 FTX 설립자 Sam Bankman-Fried를 비판했습니다. 그는 스크린샷, 인터뷰 녹음, 법적 서류, 유출된 이메일, 장부 감사 거부부터 은행 사기 혐의, 전직 임원의 겉보기에 알 수 없는 행동에 이르기까지 Tether의 당혹스러운 행동을 자세히 설명하는 기타 문서를 수집했습니다. 이러한 문서와 디지털 임시 자료는 종종 손상을 입히며 암호 화폐 세계에 정통한 언론인에게 보람있는 교육입니다.

어떤 사람들은 Bitfinex'ed를 이상한 사람으로 치부하지만 그의 끊임없는 비판은 영향을 미쳤습니다. Tether는 블로그 게시물을 통해 그의 긴 미디엄 기사를 반박했으며 Bitfinex의 주장에 따라 위협 및 봇 주도의 잘못된 정보 캠페인을 시작했습니다. 2017년에 New York Times는 Bitfinex의 작업, 특히 Tether가 실제 달러 지원 없이 토큰을 발행했다는 그의 중심 아이디어를 인용했습니다.

Bitfinex'ed는 나에게 파악하기 어려운 것을 말했습니다. 그의 이야기에서 암호화폐는 수익성 있는 사기에 가담하기 위해 개발한 거의 익명의 병렬 금융 시스템을 악용하는 나쁜 행위자들이 거주하는 간신히 규제되고 관할권이 없는 산업이 아닙니다. 그것은 더 구조화되고 인식 가능한 것, 즉 카르텔입니다. Bitfinex'ed 및 기타 소식통이 수년에 걸쳐 저에게 말했듯이 암호 화폐 산업은 아마도 24명 미만의 사람들에 의해 운영되며 종종 시장을 조작하고 내부 정보를 공유하며 일반 소매 고객과 거래하고 노골적으로 법을 위반하기 위해 팀을 이룹니다. -- 법이 이러한 비즈니스 중 일부에 적용되는 경우—대부분 Signal, Discord 및 Telegram과 같은 앱의 그룹 채팅을 통해 그렇게 합니다. 이러한 조작 수치 중 일부는 잘 알려져 있고 다른 일부는 덜 알려져 있습니다. 하지만 이것이 기본 틀이고 적어도 10년 동안 계속되고 있습니다.

경제 및 비즈니스의 고전적인 의미에서 이것은 마피아가 아닌 카르텔이며, 최근에야 생성한 시장을 지배하기 위해 함께 일하는 상호 연결된 행위자들의 소규모 그룹입니다. 돈이 가상이고 가치가 순전히 과대 광고에 기반한 암호 화폐의 경우 새로운 토큰이 허공에서 생성될 수 있다는 것은 완벽합니다. 2021년 11월 정점을 찍을 때 명목상 3조 달러 규모의 소규모 산업이지만 현재는 1조 달러 정도만 남아 있다. 많은 선도적인 암호화폐 유명인들이 서로를 알고, 소셜 미디어에서 상호 작용하고, 서로 거래하고, 선별된 암호화폐 내부자를 위한 연례 초대 전용 회의인 Satoshi Roundtable과 같은 소규모 비공개 모임에서 어울립니다. 지난 봄, 나는 Tether의 신비한 홍콩 기반 CEO인 Jean-Louis van der Velde가 빌 클린턴과 토니 블레어와 같은 거물들과 함께 바하마에서 초대된 FTX 컨퍼런스에 참석했다는 것을 여러 참석자들을 통해 확인했습니다. 공개 트위터 대화에서 FTX의 Bankman-Fried는 van der Velde가 참석했는지 모른다고 말했습니다. 나는 그를 믿지 않는다.

암호화폐 산업의 많은 파워 플레이어들은 포커, 온라인 도박, 역외 금융 등과 같은 회색 시장 경제를 다룬 역사를 가지고 있습니다. 그들 중 다수는 소위 장외 거래, 즉 암호화폐의 투명한 공개 원장으로 간주되는 블록체인에 흔적을 남기지 않을 수 있는 개인 간 거래를 통해 거래합니다. 시간이 지남에 따라 암시장 플레이어를 포함한 전체 산업은 자체 프로토콜, 사회적 코드 및 이해 관계 정렬을 개발하여 사실상 일종의 비밀법에 이릅니다. 한 구성원에게 좋은 것은 일반적으로 다른 구성원에게도 좋습니다.

암호 화폐가 무엇이며 가장 중요한 플레이어가 어떻게 작동하는지에 대한 프레임 뷰로서 카르텔 이론은 일관되게 보입니다. 과대 광고와 잘못된 정보의 안개 속에서 업계를 지켜보면 윤곽이 점점 더 명확해지고 있습니다. 다른 사람들은 업계의 영향력 있는 중앙 집중식 거래소, 불투명한 자금 흐름, 국내외 규제 기관과의 긴밀한 관계에 대해 보고할 때 비공개 그룹 채팅 및 내부 조정에 대한 주장으로 저에게 접근했습니다. 그러나 내가 편집된 이메일을 우회할 수 있게 해주는 일종의 문서 증거나 공개 증언을 제공할 수 있는 사람은 아무도 없었습니다.

그래서 2년 동안 암호화폐 카르텔이라는 아이디어를 고수했고 가끔 트위터에 공개하기도 했습니다. 지난 봄 회사가 무너지기 시작하기 전에 점점 더 많은 설명력을 축적했습니다. 주요 산업 참여자들 사이의 관계와 공유된 역사를 문서화하면서 저는 금전적 이익, 상호 보상 인센티브의 빈번한 중복, 그리고 대형 암호화폐 거래소가 협력적이고 공유된 투자자, 핵심 인력 및 때때로 심지어 같은 자금. (작년에 암호화폐 커뮤니티는 Crypto.com 거래소가 "실수로" 4억 1,600만 달러 상당의 이더리움을 다른 거래소인 Gate.IO에 보냈다는 사실을 알게 되었을 때 눈살을 찌푸렸습니다. Gate.IO는 대부분의 돈을 환불했습니다.) 자금이지만, 또한 알려지지 않은 다른 단체에 수백만 달러를 보냈습니다.)

확실한 증거는 찾기 어렵고 사람들의 은행 잔고가 잘못되었을 때 설명하기 쉬운 많은 것들이 있습니다. 정부가 암호화폐 폰지 사기에 대해 집행 조치를 취하거나 2021년 테더(Tether)에 대한 은행 규정 위반에 대한 벌금 협약에서와 같이 합의하더라도 업계는 신경 쓰지 않는 것 같습니다. 실제 돈이 거의 또는 전혀 없는 동일한 거대한 암호 화폐 예금 통에서 모든 사람이 돈을 인출하는 것은 단순한 문제입니다. 이것은 FTX가 2022년 11월 은행 운영을 경험했을 때 명백해졌으며 회사는 결국 수십억 달러의 예금이 더 이상 존재하지 않는다는 사실을 공개해야 했습니다. 그들은 이단을 통해 Bankman-Fried, 그의 헤지 펀드 및 그의 친구들에게 흘러갔습니다.

FTX 사태는 암호화폐 뱅킹에 대한 관심을 더욱 끌었습니다. 그때까지 카르텔을 떠받들게 한 것은 그들 대부분이 극도로 높은 위험 허용 범위를 포함하여 특수 서비스를 제공하는 소수의 암호 친화적인 은행에 계좌를 가지고 있다는 것입니다.

미국에서는 FTX 및 Binance와 같은 최고 플레이어를 포함하여 수천 개의 암호 화폐 회사가 Silvergate Bank 및 Signature Bank에 계좌를 개설했습니다. 이름이 불편할 정도로 비슷하다면 암호화폐 업계에 제공하는 제품은 본질적으로 동일합니다. 두 은행 모두 이른바 사설 결제 플랫폼을 보유하고 있습니다. 이 플랫폼은 고객이 수수료 없이 실시간으로 서로 자금을 교환할 수 있는 효과적인 은행 내 시장입니다. 문서 감사. 이러한 결제 플랫폼은 컴플라이언스를 싫어하는 암호화폐 산업에서 매우 유용합니다. Signature는 Signet을 소유하고 Silvergate는 SEN을 소유하며 함께 대부분의 산업을 포괄합니다. Binance 및 FTX와 같은 회사는 쉘 컴퍼니 이름으로 계좌를 개설하여 미국 은행 시스템에 쉽게 진입하고 미국 소매 고객의 예금을 받고 동료와 비즈니스를 수행할 수 있습니다. 궁극적인 이점은 더러운 돈이 미국 소재 은행에 들어가 이러한 결제 플랫폼을 통해 난독화되고 결국 정상적인 비즈니스 과정에서 다른 미국 은행으로 세탁될 수 있다는 것입니다.

미국 은행 시스템에 대한 액세스와 고객의 실제 달러는 카르텔의 비즈니스 모델에 매우 중요합니다. 그래서 결국 무너질 수밖에 없었다.

자신과 적을 알아야만 모든 전투에서 무적이 될 수 있습니다.

cryptocurrency 카르텔의 가장 확실한 증거는 궁극적으로 Bankman-Fried 자신에게서 나옵니다. 2022년 12월 13일, SBF의 암호화폐 제국이 며칠 만에 320억 달러에서 0으로 축소된 지 한 달 후, Forbes 잡지는 권력을 잃은 거물이 의회에 증언하기 위해 준비하고 있던 문서를 발표했습니다. 그는 다음날 체포된 뒤 미국으로 송환돼 13개 중범죄 혐의로 기소돼 증언할 기회가 없다.

기소된 역사적인 사기꾼의 산물인 SBF의 서면 증언은 매혹적입니다. 문서의 대부분은 SBF가 여전히 상황을 구제할 수 있다고 주장하고, 범죄 활동을 부인하고, FTX의 새로운 리더십을 비판하고, 다양한 비전문적 불만을 제기하는 자기 방어적입니다. 때때로 텍스트는 솔직해집니다. 그는 사기 혐의자가 구조 패키지가 임박했다고 약속한 오전 4시 30분에 파산 신청서에 서명한 것을 유감스럽게 생각했습니다. 그는 한탄하고 항우울제에 대해 이야기했으며 약물 사용에 대한 소문을 부인하려고 노력했습니다. "나는 항상 슬펐고, 그것은 성인이 된 대부분의 삶에서 사실이었습니다."라고 한숨을 쉬었습니다.

그러나 SBF의 서면 증언 중 이전 비즈니스 파트너를 공격하는 일부(결국 침묵의 법칙을 깨뜨린)는 암호화폐 카르텔의 존재에 대한 흡연 총을 제공했습니다. 스크린 샷에서 MeSince 그룹 채팅 "Exchange Coordination"이 명확하게 표시되며 이름은 거의 RICO에서 청구하도록 간청합니다. 의회 증언에서 SBF는 자신과 Binance CEO Changpeng Zhao(CZ라고도 함), 업계 임원 Zane Tackett 및 기타 익명의 개인 간의 토론 스크린샷을 포함했습니다. (Tackett은 공개 Twitter 스레드에서 Tether의 CEO가 FTX Bahamas 컨퍼런스에 참석했다고 나에게 말한 사람 중 한 명이었습니다.) 더 많은 유출과 채팅 기록 보고를 통해 당시 Kraken CEO인 Jesse Powell과 Justin Sun의 참여, Justin Sun의 이미지는 어떻게든 "쓰레기 동전"의 수십억 달러 제국을 축적하고 섬나라 그레나다의 대사 직함을 하나 이상 얻은 우스꽝스러운 사기꾼. 이것은 주요 결정이 내려지는 전설적인 그룹 채팅입니다.

SBF가 강조한 특정 거래소에서 그는 테더를 분리하려고 시도했다는 CZ의 비난에 대해 자신을 변호했습니다. CZ가 SBF Corporation의 일련의 $250,000 공매도에 대해 우려하고 있는 것으로 보인다는 점을 제외하면 거래의 재정적 세부 사항과 메커니즘은 상대적으로 중요하지 않습니다. 이러한 비교적 작은 규모의 거래는 암호화폐 경제가 실제로 얼마나 작고 상호 연결되어 있는지에 대한 CZ의 관심을 끌 것입니다. CZ는 Tether CTO와 공익 대변인인 Paolo Ardoino가 SBF 거래를 처리하기 위한 조치를 취할 것을 요청하는 문자 메시지의 스크린샷을 첨부했습니다.

CZ는 2022년 11월 채팅에서 “스테이블코인을 디페그하려고 하지 마십시오. "모든 행동을 중지하십시오. 이제 중지하고 더 이상 피해를 입히지 마십시오. 트랜잭션을 중지하고 @Justin Sun에서 TRON 인출만 하십시오. 나머지는 자연스럽게 펼쳐집니다." 거래소의 블록체인, 토큰 및 그가 통제하는 기타 암호화 프로젝트 및 Tether 토큰을 사용하는 주요 블록체인 중 하나입니다.)

"뭐?" SBF가 대답했다.

CZ는 "손상을 입힐수록 감옥에 가는 시간이 길어진다"고 말했다.

SBF는 CZ에게 $250,000 상당의 거래가 시가 총액이 수백억 달러인 Tether를 분리할 것이라고 생각하는지 물었습니다. CZ는 그것이 성공하지 못할 것이라고 말했지만 "여기저기서 약간의 문제를 일으키고 시장에 더 많은 일을 할 것"이라고 말했습니다. (CZ는 세계 최대 암호화폐 거래소인 바이낸스에서의 역할 외에도 미국 당국의 조사를 받고 있는 시장 조성 회사를 적어도 하나 소유하고 있습니다.)

CZ는 "나의 정직한 충고: 모든 행동을 중단하라. 양복을 입고 DC로 돌아가서 질문에 답하기 시작하라"고 썼다.

그런 다음 그는 그룹 채팅에서 SBF를 제거하는 데 반대하는 사람이 있는지 물었습니다. CZ는 "시장을 안정화하고 신뢰를 회복하기 위해 어떻게 협력할 수 있는지 조율하고 확인해야 한다고 생각한다"고 말했다. 카르텔은 여전히 할 일이 있고 SBF는 더 이상 적격 회원이 아닙니다.

이 스크린샷은 전체 내용을 말하지 않습니다. CZ는 SBF 거래에 대해 진심으로 우려할 수 있지만, 바이낸스가 FTX의 초기 투자자였던 두 사람 사이의 불화는 이 대화를 훨씬 뛰어 넘습니다. 두 거물은 점점 더 경쟁하게 되었고 SBF는 공개적으로 CZ와 바이낸스를 비판하기 시작했습니다. 어느 시점에서 그는 트위터에서 FTX 임원인 Ryan Salame과 함께 CZ가 미국에 입국하는 것이 허용되지 않을 수도 있다고 농담을 하기도 했습니다. 그런 다음 Binance는 SBF가 CZ를 미국 정치인 및 규제 기관에 불신한다고 비난하면서 SBF가 그를 표적으로 삼았다고 암시했습니다.

추락한 억만장자 암호화폐 CEO가 시장 조작 가능성과 같은 비밀 협력에 관여했음을 보여주는 스크린샷을 공개하는 이유에 대해 내 이론은 그의 무죄 주장과 자칭 실리콘 밸리 파워 괴짜에도 불구하고 Bankman-Fried는 그가 내려가다. 그는 적들이 자신과 함께 쓰러지도록 만들고 싶어합니다. 이 "교류 조정" 스크린샷은 업계에서 가장 강력한 인물이 포함된 은밀한 협력 수준을 암시합니다. 그것은 모든 수사관이 전체 채팅 기록을 소환할 수 있는 자동 근거가 될 것입니다(이 메시지는 4주 후에 자동으로 삭제되도록 설정된 것으로 보입니다). 이 스크린샷은 CZ가 폭발 범위 내에 있는 한 SBF가 기꺼이 폭발할 수 있는 수류탄과 같습니다.

공포, 불확실성, 의심의 전투

Forbes가 SBF의 증언을 발표한 다음 날 SBF는 체포되었고 침묵의 법칙은 공식적으로 해산되었습니다. 문은 열려 있었지만 안에는 깨끗한 물이 없고 슬러지뿐이었습니다. 소셜 미디어, 케이블 뉴스 및 법률 문서에서 펼쳐지는 정치적, 수사적 입장은 역겹고 절망적인 분위기를 풍깁니다. 전 비즈니스 파트너는 SBF를 업계의 악당으로 비난하기 시작했고 마침내 쫓겨났습니다. 비난의 목소리는 대부분 외부로 퍼지고 있지만 SEC, Biden 행정부, 암호화폐 비평가, Bankman-Fried의 아버지는 분명히 답해야 할 질문이 많습니다. 귀하의 암호 화폐를 되찾도록 도와주겠다고 약속하는 새로운 사기꾼들이 오래된 이야기를 인용하면서 프리미엄으로 귀하의 파산 청구를 다시 사들입니다. FTX 플롯을 사용하여 미디어 경력을 시작하거나 프로젝트를 추진하는 사기꾼(종종 동시에 둘 다)입니다.

최근 암호화폐의 경제 위기를 촉발시킨 실패한 Terra 스테이블코인의 도망자 설립자인 Do Kwon은 실패한 암호화폐 헤지펀드 Three Arrows Capital의 다른 두 명의 설립자와 함께 생중계에 출연했습니다. 완전히 자신감 있고 완전히 무모한 암호화 형제의 완벽한 예인 두 3AC 남성은 싱가포르에 있는 회사 본사가 파산한 후 도망쳤습니다. 결과적으로 그들은 이제 인도네시아와 두바이(둘 다 미국과 공식 범죄인 인도 조약을 맺지 않음)에 있으며 반성할 준비가 되어 있습니다. 두 사람은 한때 강력했던 동료가 업계 죄인으로 변한 SBF의 실패를 축하하며 총격에 합류합니다. 어느 시점에서 불법적으로 마약 수익을 얻은 혐의로 한때 감옥에 갔고 암호 화폐 산업에 참여하려고 시도한 불쾌한 제약 회사 수익자 Martin Shkreli가 뚜렷한 이유없이 채팅에 참여했습니다. 넉 달 뒤 몬테네그로에서 한미 당국에 쫓기게 된 도권 씨는 “감옥은 사실 그렇게 나쁘지 않다”고 안심시켰다. 이는 SBF가 징계를 받은 후 암호화폐 업계의 반성이다.

더 많은 회사들이 겨울을 지나 새해로 접어들면서 규제 당국은 더 많은 기소와 소송이 등장하면서 임기 동안 발생한 혼란을 정리하기 시작했습니다. 수십억 달러의 소비자 자금 손실에도 불구하고 암호 화폐 산업은 후회나 겸손을 거의 보이지 않았습니다. 그들은 업계 최악의 사기꾼들(전 동료들)이 선거 자금 위반 혐의와 관련된 대규모 정치 작전의 일환으로 의회 의원의 최소 3분의 1을 기부함에 따라 정부의 규제 간섭에 불만을 표명했습니다. (많은 다른 암호화폐 회사들이 인플루언서 거래 사업에 참여하고 있지만 일반적으로 FTX보다 덜 중요하고 덜 성공적입니다.)

2022년 말까지 암호화폐 카르텔은 무너질 조짐을 보이고 있습니다. 이전 멤버들은 서로의 프로젝트를 헛수고로 몰아세웠고, 소송을 걸고 복잡한 복수를 다짐했다. 사람들은 개를 주제로 한 토큰에 대한 욕심으로 비공개 메시지, 몰카 영상, 이해할 수 없는 배신 이야기의 스크린샷을 게시했습니다. 주가가 하락하고 다양한 암호화폐 은행, 거래소, 대부업체, 비트코인 채굴업체가 파산하면서 수백만 명의 고객 자산이 위험에 처했습니다. Twitter에서 Mark Zuckerberg와의 싸움에서 벗어나 주요 cryptocurrency 고래가 된 Winklevoss 형제는 자신의 사기 혐의에 직면하면서 비즈니스 파트너를 비난하기 시작했습니다. 그것은 모두 혼란스럽고 극적이며 물론 꽤 재미 있습니다.

아마도 가장 큰 영향을 미친 것은 올해 디지털 자산 가격이 예기치 않게 반등했고 소비자 암호화폐에 대한 희망이 아직 남아 있다는 것입니다. Paradigm 및 Andreessen Horowitz와 같은 주요 VC 펀드는 토큰에 투자한 다음 소매 암호화폐 시장의 마지막 남은 부분에 토큰을 전달할 수 있는 자금이 있습니다. 여전히 자신의 입장을 견지하고 있는 중역들 사이에서는 두려움, 불확실성, 의심 또는 FUD를 무시하는 것을 자주 강조합니다. SEC의 13개 혐의를 포함해 법적 압력이 가중되고 있음에도 불구하고 바이낸스는 여전히 가장 큰 암호화폐 거래소로 남아 있으며 CZ는 약어(단순히 숫자 4)를 개발했습니다. 그의 모든 말에 두려움, 불확실성 및 의심을 무시합니다. 이것들은 오랜 암호화폐 진부한 표현이지만, 이 포위당한 업계의 외침이 되었습니다. Sam, 미디어, 싫어하는 사람들, SEC 회장인 Gary Gensler도 잊으세요. "규제 명확성"과 혁신의 권리를 요구합니다. 건물을 계속하십시오. 다음 강세장은 그리 멀지 않습니다.

암호 화폐가 규제 기관, 법 집행 기관 및 대중에게 부분적으로만 보이는 병렬 금융 시스템을 활용하는 해외 운영자에 의해 운영되는 한, 내부자들이 협력하고, 특권 정보를 교환하고, 집단적으로 이익을 얻을 수 있는 인센티브가 항상 있을 것입니다. 가장 상징적인 얼굴이 일련의 심각한 범죄로 기소되더라도 업계는 여전히 그것으로부터 이익을 얻을 수 있습니다. 암호화폐는 도전은 고사하고 전통적인 금융 질서에 대한 실행 가능한 대안이 아니기 때문에 사내 운영자가 비밀 그룹 채팅을 통해 서로 결탁하여 단계적으로 관리할 수 있습니다.

물론 암호화폐에는 정직한 이유로 참여하는 사람들이 많을 것입니다. 기술을 좋아하고 참신함을 높이 평가하며 국가와 화폐의 분리에 대해 고전적인 자유주의적 견해를 가지고 있거나 도박을 하고 부자가 되려고 합니다. 그러나 이 사람들, 실제로 절실히 필요한 명목 화폐를 시스템에 가져오는 사람들은 다른 게임에 있습니다. 그들은 동료, 친구 및 가족에게 할인된 가격으로 토큰을 제공하는 벤처 자본가 및 교환 CEO로부터 인위적으로 높은 가격으로 토큰을 구입하여 큰 불리한 상황에 처해 있습니다. 암호화폐 비평가들이 말했듯이 이러한 소매 거래자들은 경제적 해방을 약속하는 기술 억만장자들을 위한 출구 유동성입니다. 카르텔 운영자가 현금을 인출할 수 있는 수단입니다. 그들은 표적입니다. 그들은 탈출을 허용할 수 없습니다.