비트코인과 주식시장의 상관관계를 해독하다: 더 현명하게 투자하는 방법

비트코인에 투자할 때 시장의 극심한 가격 변동을 이해하는 데 어려움을 겪는 경우가 많습니다. 이러한 급격한 변동을 이해하려면 비트코인의 성과를 주식과 같은 기존 자산과 비교해야 합니다. 이를 통해 큰 그림을 파악하는 데 도움이 되며, 비트코인과 주식 시장은 종종 함께 움직이지만 차트는 각기 다른 이야기를 보여준다는 사실을 빠르게 알게 됩니다. 비트코인과 주식 시장 차트는 여전히 비트코인 투자 전략의 핵심 요소입니다. 이 가이드에서는 차트를 분석하고 해석하여 더욱 정보에 입각하고 전략적인 투자 결정을 내리는 방법을 알아봅니다.

비트코인 가격과 주식 시장 사이에 상관관계가 있나요?

금융 시장이 동기화되어 움직일 때 이를 상관관계가 있다고 합니다. 예를 들어, 한 자산의 가격이 상승하거나 하락하고 다른 자산도 같은 방향으로 움직이면 두 자산은 양의 상관관계가 있습니다. 두 자산이 반대 방향으로 움직이면 음의 상관관계가 있습니다. 가격 움직임이 관련이 없으면 두 자산은 독립적입니다.

상관관계는 -1에서 +1까지의 척도로 측정됩니다.

+1은 자산이 완벽한 동기화로 이동함을 의미합니다.
-1은 완전히 반대의 스윙을 의미합니다.
0은 가격 변동이 서로 독립적임을 의미합니다.

비트코인의 경우 상관관계는 비트코인의 가격 변동이 주식 시장 등의 다른 시장과 어떻게 연관되어 있는지 보여줍니다. 떠오르는 디지털 자산인 비트코인의 주가와의 상관관계는 변화해 왔습니다. 특히 비트코인의 인기와 채택이 증가함에 따라 더욱 그렇습니다.

비트코인 대 주식 시장: 독립형 자산 클래스

비트코인이 만들어진 후 처음 몇 년 동안은 비트코인과 S&P 500 사이에 상관관계가 거의 없었습니다. 2012년까지 비트코인 가격은 안정적으로 유지된 반면, S&P 500 지수는 평소와 같이 꾸준한 상승세를 보였습니다(약간의 하락도 있었습니다). 2013년 후반과 2014년 초반에 비트코인이 처음으로 큰 폭으로 상승했을 당시 S&P 500은 동시에 상승하지 않았습니다.

2016년 후반 주식시장 하락은 비트코인 가격 상승과 맞물렸습니다. 비트코인 가격은 극심하게 변동하는 반면, S&P 500 지수는 비교적 느리게 움직입니다. 2018년 현재 비트코인의 가격 최고점과 최저점은 S&P 500의 최고점과 최저점과 크게 다르지 않습니다.

2021년 말부터 2023년까지 비트코인과 주식시장 상관관계

2021년 말부터 2022년, 그리고 2023년까지 비트코인 가격은 주식 가격과 비슷하게 상승하거나 하락했습니다(변동성은 더 컸습니다). 아래 차트는 2022년 11월부터 2023년 11월까지 비트코인(BTC) 가격을 S&P 500(SPX)과 나스닥 종합 지수(ICIX)와 비교한 것입니다.

S&P 500은 대형주 성과를 측정하고, 나스닥 종합지수는 시가총액 순으로 가중치를 둔 2,500개 나스닥 주식을 추적합니다. 두 추세 사이에 어느 정도 동기화가 되어 있는 것을 볼 수 있지만, 비트코인은 더 강한 변동성을 보입니다. 특히 주요 이벤트 이후에는 그렇습니다. 이는 트레이더와 투자자들이 비트코인을 주식처럼 보기 시작했다는 것을 보여줍니다.

이는 투자자들에게 무엇을 의미할까?

비트코인 가격과 주식의 상관관계는 우연일 수도 있고, 가격이 주식 시장 추세를 따른다는 것을 나타낼 수도 있습니다. 이는 투자자들에게 무엇을 의미할까?

투자자들이 비트코인을 주식과 비슷하게 보는 만큼, 디지털 자산도 주식처럼 시장 영향력에 반응할 수 있습니다. 예를 들어:

2022년 5월 4일: 연방준비제도는 연방기금 목표금리 범위를 0.75%-1%로 인상한다고 발표했습니다.
2022년 5월 5일: 비트코인이 약 31,000달러로 하락, 나스닥 100(NDX)이 약 1,400포인트 하락, S&P 500이 약 150포인트 하락

비트코인 가격 변동은 더 크지만, 시장 반응은 본질적으로 동일합니다. 전반적으로 투자자들은 당분간 비트코인을 주식과 같은 방식으로 다룰 가능성이 있습니다. BTC는 아직 가격 탐색 단계에 있으며, 시장은 BTC가 어떤 역할을 할지 결정하고 있습니다.

비트코인과 주식 시장 차트 해석

비트코인 가격 변동을 통해 수익을 얻고자 하는 투자자는 먼저 가격 차트를 읽는 방법을 이해해야 합니다. 가격 차트는 시간 경과에 따른 자산의 과거 가격 성과를 시각적으로 보여줍니다. 지난 4년 동안 비트코인 가격과 나스닥 종합지수를 자세히 살펴보면 두 가지 사이의 상관관계가 더욱 분명하다는 것을 알 수 있습니다.

비트코인과 주식 시장 차트를 기반으로 몇 가지 주요 상관관계 사례를 소개합니다.

2018년 12월: 비트코인과 나스닥 가격이 모두 사상 최저치를 기록했습니다(3,689포인트 대비 6,192포인트)
2019년 6월: 두 회사 모두 급격하고 급격한 가격 급등을 경험
2020년 2월: 분기 최고치 이후 급격한 하락
2021년 3월: 가격이 비정상적으로 높은 수준으로 급등
2021년 10월 : 수개월간 높은 수준을 유지한 후 동시적으로 하락하여 연중 회복되지 않음
2021년 11월: 상관관계가 크게 증가했으며 비트코인은 나스닥을 거의 완전히 따라잡았습니다.
2022년 5월: 비트코인은 급격한 하락과 약간의 회복 후 나스닥의 작은 변동을 반영하기 시작했습니다.

비트코인과 주식시장의 상관관계 원인 분석

비트코인과 주식 시장의 상관관계는 단일 요인에 의해 결정되지 않습니다. 비트코인과 주식 시장을 비교한 차트를 기준으로 보면, 둘 사이의 유사점에는 여러 가지 요소가 기여합니다. 주식 시장과 마찬가지로 비트코인 가격은 공급과 수요, 투자자 감정에 크게 영향을 받습니다.

증가 이유: 시장 수요가 강하고, 시장 전망이 낙관적이며, 공급이 제한적일 때, 두 가지 가격이 동시에 상승하는 경향이 있습니다.
하락 이유 : 투자자들이 미래 경제 동향에 대해 걱정하거나 불리한 정책을 접할 때 일반적으로 가격이 집단적으로 하락합니다.

하나는 오르고 다른 하나는 내리는 이러한 연결 패턴으로 인해 비트코인과 주식 시장의 상승과 하락 리듬은 일관된 경향이 있습니다. 하지만 특정 요인이 이러한 상관관계를 약화시킬 수도 있다는 점은 주목할 가치가 있습니다.

비트코인과 주식 시장 상관관계: 진화하는 투자 트렌드

비트코인은 주식 시장과 동일한 규제 정책이나 정부 규제를 받지 않습니다. 예를 들어, 2021년 중국 정부의 비트코인 채굴 전면 금지 조치는 비트코인 가격에 영향을 미쳤지만 주식 시장에는 아무런 영향을 미치지 않았습니다. 기술적 차이도 있습니다. 주식 시장은 비트코인 채굴자에게 직접적인 영향을 미치는 데이터 저장 문제 및 전력 부족의 영향을 받지 않습니다.

최근 차트에서 여전히 높은 상관관계가 나타나는 이유는 무엇일까?

그 답은 비트코인과 주식의 상호 연결성이 점점 높아지고 있다는 데 있습니다. 비트코인은 주식 시장에 의존하지 않고도 기능할 수 있지만, 더 이상 독립적인 자산으로 간주되지 않습니다. 그 인기로 인해 전통적인 주식 보유와 매우 유사합니다.

비트코인과 주식시장의 상관관계는 계속해서 커지고 있습니다.

BTC는 더 이상 소수의 열광적인 사람들이 거래하는 틈새 자산이 아닙니다. 전통적인 증권사 및 투자기관도 이제 참여하고 있습니다. 투자자들이 비트코인과 주식에 모두 투자하는 경우가 많고, 포트폴리오에는 두 자산이 모두 포함될 수 있습니다.

비트코인 수익의 파급 효과는 종종 주식 시장에 재투자되고 그 반대의 경우도 마찬가지입니다. 비트코인과 주식시장의 상관관계가 지속적으로 커지면서 투자자들은 점차 둘 사이의 유사점을 깨닫고 "비트코인은 주식과 동일하다"는 가정에 근거하여 더 많은 결정을 내리고 있습니다. 이러한 긴밀한 상관관계로 인해 두 시장의 움직임 패턴이 서로 모방됩니다.

높은 상관관계의 장단점

일반 투자자에게 비트코인과 S&P 500의 상관관계는 무엇을 의미할까? 비트코인과 주식 시장의 상관관계에는 장점과 단점이 모두 있습니다. 비트코인과 주식 시장이 높은 상관관계를 갖는다면, 비트코인 투자는 더 예측 가능해질 것입니다.

비트코인이 주식 시장 차트와 비슷하면 시장 동향을 더 쉽게 알아차리고 정보에 입각한 선택을 할 수 있습니다. 또한 주식 가치는 장기적으로 항상 상승하기 때문에 비트코인과 주식 시장의 상관관계는 BTC 투자자에게 장기적으로 더 큰 이익을 의미할 수 있습니다.

비트코인이 주식시장에서 분리되는 잠재적 이점

몇 가지 이점이 있기는 하지만, 반드시 비트코인이 주식 시장에서 분리될까 봐 걱정할 필요는 없습니다. 이는 포트폴리오를 다각화하려는 투자자에게 좋은 소식이 될 수 있습니다.

서로 다른 시점에 가격이 변동하는 두 가지 자산으로 구성된 포트폴리오는 금융 위기를 더 잘 견뎌낼 수 있다. 분리가 발생하면 투자자는 폭락 위험을 헤지할 수 있는 기회가 더 많아집니다.

비트코인-주식 시장 상관관계: 투자 전략에 대한 의미

비트코인이 주식 시장에서 분리되는 것이 "좋은 일"인지는 귀하의 투자 전략에 따라 달라집니다. 비트코인은 주식 시장과 높은 상관관계를 가지고 있어 주식 시장 예측을 통해 비트코인 거래 전략을 개발하는 사람들에게 유익합니다.

포트폴리오가 아직 충분히 다양화되지 않은 투자자는 비트코인과 주식 시장의 상관관계로 인해 시장 침체에 더 취약하다는 것을 알게 될 수 있습니다.

비트코인도 주식 시장을 따라갈까?

투자에서는 상관관계를 인과관계와 동일시하는 것을 피하는 것이 중요합니다. 차트의 유사성은 반드시 시장 간에 직접적인 영향이 있다는 것을 의미하지는 않습니다. . 비트코인과 주식 시장 차트가 매우 유사해 보인다고 해서 반드시 한 시장이 다른 시장에 큰 영향을 미친다는 것은 아닙니다. 어떤 경우에는 비트코인과 주식 시장의 상관관계가 우연의 일치로 보입니다. 예를 들어, 2019년 3월 주식 시장 하락은 알루미늄 관세 인상으로 인한 것이었고, 2019년 3월 비트코인 하락은 비트코인에 대한 국제적인 단속으로 인한 것이었습니다.

하지만 주식 시장이 비트코인에 직접적인 영향을 미칠 수 있다는 증거도 많이 있습니다. 전문가들은 비트코인 가격은 가격에 영향을 미치는 다른 요인과는 관계없이 주식 시장이 개장하면 하락하는 경향이 있다는 점을 발견했습니다. 투자자들의 신뢰는 비트코인 가격에 큰 영향을 미치기 때문에, 최근 비트코인 폭락은 주식시장 폭락 이후에 발생하는 경향이 있습니다. 주식 시장 하락 소식을 접한 비트코인 거래자들은 보수적인 움직임을 보이는 경향이 있습니다.

비트코인이 주식시장에서 분리될까?

만약 여러분의 투자 전략이 비트코인이 주식 시장을 추적하는 데 의존한다면, 분리의 징후를 살펴보세요. 전문가들은 이런 일이 가까운 시일 내에 일어나지는 않을 것으로 예측합니다. 점점 더 많은 사람들이 비트코인과 주식 시장 차트를 혼동하기 시작하면서 두 자산이 서로에게 영향을 미칠 가능성이 커졌습니다. 주식 시장과의 약간의 상관관계는 올해 남은 기간 동안 계속될 가능성이 높아 보입니다.

즉, 비트코인과 주식 시장이 어느 정도 분리되는 것은 불가피합니다. 주된 이유는 비트코인이 변동성이 더 큰 경향이 있기 때문입니다. 매도 기간 동안 비트코인 가격은 급격히 회복되기 전에 기존 주식보다 더 폭락하는 경향이 있습니다.

비트코인이 주식시장에서 분리되는 징후와 불확실성

비트코인이 주식 시장에서 분리된 것이 비트코인 투자자에게 긍정적인지 부정적인지 말하기는 어렵습니다. 어떤 사람들은 주식 시장이 하락하면 비트코인이 안정될 수 있다고 믿고, 다른 사람들은 주식 시장이 회복되더라도 비트코인의 가치가 떨어질 수 있다고 믿습니다. 그럼에도 불구하고 비트코인이 주식 시장에서 분리되는 징후는 다음과 같습니다.